英力股份(300956):容诚会计师事务所（特殊普通合伙）出具的《关于安徽英力电子科技股份有限公司2022年报问询函的回复》（容诚专字[2023]230Z1866号）
原标题:英力股份:容诚会计师事务所（特殊普通合伙）出具的《关于安徽英力电子科技股份有限公司2022年报问询函的回复》（容诚专字[2023]230Z1866号）
贵所于 2023年 4月 19日出具的《关于对安徽英力电子科技股份有限公司的年报问询函》（创业板年报问询函〔2023〕第 35号），以下简称《年报问询函》已收悉。根据贵所出具的《年报问询函》要求，容诚会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称本所或年审会计师）对年报问询函中涉及本所的有关问题进行了专项核查。
1.报告期内，你公司实现营业收入 13.72亿元，同比下降 18.78%；毛利率为 7.06%，同比下降 4.87个百分点，连续两年下降。请你公司：
（1）结合市场环境、同行业公司情况等，按产品类别分别说明你公司营业收入大幅下降的原因及合理性、预期毛利率是否会持续下滑，并充分提示相关风险。
（2）补充说明应收账款前五名客户的交易内容、账龄、坏账准备计提及期后回款情况、以及应收账款减值准备计提是否充分。
（3）结合笔记本电脑结构件业务订单持续下降情况，说明近两年大量投入固定资产的构成、使用年限、闲置状态、产能利用率、减值测试过程等情况，分析说明固定资产（特别是机器设备）是否存在减值迹象，减值准备计提是否充分。
（一）结合市场环境、同行业公司情况等，按产品类别分别说明你公司营业收入大幅下降的原因及合理性、预期毛利率是否会持续下滑，并充分提示相关风险。
由上表可见，公司 2022年度主营业务收入较 2021年度下降 19.18%，主要系塑胶结构件销量及收入同步下降所致。受笔记本电脑终端市场需求下降的影响，2022年度，公司主要产品销量同比下降幅度较大，具体分析如下：
2020 年、2021 年笔记本电脑及平板电脑出货量呈持续增长状态，但随着时间推移，个人电脑销售热潮亦有所减退。2022年度，受全球经济不景气、消费端需求下滑及欧美通货膨胀严重等因素的影响，全球笔记本电脑总体出货量出现大幅下滑，导致公司笔记本电脑结构件业务订单也出现大幅下滑；中美贸易摩擦使部分品牌客户将订单移往东南亚等其他国家和地区，也使公司笔记本电脑结构件业务订单减少。
根据 Gartner 的初步统计数据，2022年上、下半年的出货量分别为 1.50 亿台和 1.36 亿台，全年自三季度起出货量环比下滑。2022 年第四季度全球个人电脑出货量为 6,530 万台，较 2021 年第四季度下降 28.5%，创下了自 1990 年代中期 Gartner 开始追踪 PC 市场以来的最大季度出货量降幅，2022 年全年的全球电脑出货量为 2.86 亿台，较 2021 年下降了 16.2%。
综上，2022年度公司营业收入大幅下降，主要系受笔记本消费终端需求下滑的影响，与同行业上市公司的变动趋势一致，符合行业发展趋势。
公司综合毛利率 2022年度较 2021年下降 4.87个百分点，主要系近两年大量投入固定资产，扩建产能，折旧快速增加，同时受笔记本消费终端需求下降的影响，公司产品销量下降，导致规模效应减弱，单位固定成本上升，主营业务毛利率同比下降。具体分析如下：
结构件模组中主件收入占营业收入比例 90%以上，主件单位售价、成本、毛利率变动情况如下：
均呈下降趋势，符合行业特点。春秋电子2022年度毛利率为 16.95%，较 2021年度增加 1.16个百分点，根据春秋电子2022年报披露，PC及智能终端结构件销售量同比下滑18.77%，PC及智能终端结构件实现营业收入 32.00亿元，同比下降 12.70%，下降趋势与公司一致。春秋电子PC及智能终端结构件业务规模大，存在规模成本优势，因此 2022年度 PC及智能终端结构件毛利率增加 3.80个百分点。春秋电子新增汽车电子业务实现营收 3.36亿元，因此营收规模下降幅度较小。
综上，公司 2022年度毛利率同比下降，主要系产品销量下降，规模效应减弱，单位固定成本上升，导致毛利率下滑，与同行业变动趋势一致，符合行业特点。
一方面，随着平板电脑对笔记本电脑的冲击消退，折叠屏、多屏幕等新技术的更新，5G技术的快速发展，未来笔记本电脑行业将迎来新一轮增长；另一方面，公司已采取改善经营业绩的应对措施。随着笔记本电脑行业预期逐渐回暖，公司产品销量上升，规模效应逐渐体现，以及公司采取的改善经营措施逐渐成效，公司预期毛利率将持续下滑的风险较低。具体分析如下：
未来几年，随着智能手机性能和屏幕的不断发展，以及笔记本电脑变得越来越轻薄，平板电脑作为智能手机和笔记本电脑之间的产物，其核心的视频、游戏等娱乐功能将会进一步萎缩，平板电脑的市场份额也将会进一步被智能手机和笔记本电脑压缩。混合型、轻薄型笔记本电脑的出现标志着笔记本电脑正向智能化、便携化、专业化、商务化方向转型，有望将原本被平板电脑分流掉的一些功能用户重新吸引回来。同时，在平板电脑市场本身也接近饱和的背景下，很多之前专注于 Android 平板的制造商现已将目光转投在使用 Windows系统的二合一笔记本电脑上。因此，随着平板电脑对笔记本电脑行业的冲击逐步消退以及轻薄型、二合一笔记本电脑的出现，会进一步刺激笔记本电脑市场需求，拉动笔记本电脑行业进入新一轮增长周期。
回顾消费电子产品的历史可以发现，技术进步是行业重要的驱动因素，技术创新和技术路线选择决定了未来市场的方向。具有广泛吸引力的应用场景向笔记本电脑性能提去几年的发展进程中，尽管行业增速很快，但是其终端产品的外观却没有发生太大的变化，各大品牌商之间的产品同质化较为严重，笔记本电脑的创新主要集中在更好的显示屏、触控板和电池续航时间上，而随着折叠屏、多屏幕等新兴技术的成熟，未来在笔记本电脑的应用空间广阔，笔记本电脑的外观形态也将会千变万化。随着网络的快速发展和用户需求的改变，各大品牌商开始推出多屏幕笔记本电脑，其中微软的 Surface知名度较高，联想的 YOGA、惠普的 EliteBook、华硕的 ZenBookPro等，都表现出了非常不错的产品力。这类笔记本电脑首次采用将主机和键盘分离的形式，在造型上有更多的变化，在便携性上更出色，能够胜任更多的使用场景，极大提高使用者的消费体验感。
同时，随着联想发布世界首款可折叠笔记本电脑 ThinkPad X1 Fold，可以折叠成 9.6 英寸大小，携带便利性进一步提高，同时兼容了普通笔记本和平板电脑的功能所使用的场景，也丰富了市场对未来笔记本电脑的发展的想象。因此，在二合一混合笔记本电脑、可折叠显示屏、新型的铰链、双显示屏等新兴技术的推动下，笔记本电脑行业将迎来一场深刻的革新，加速行业的发展。
5G被誉为“数字经济新引擎”，既是人工智能、物联网、云计算、区块链、视频社交等新技术新产业的基础，也将为“中国制造2025”和“工业4.0”提供关键支撑。5G时代下，将对笔记本电脑行业产生深远的影响，具体而言：5G时代下，云端将承担更多的计算功能，终端 PC将会更加轻便。5G技术带来的低延迟和高网速，可以大幅促进云服务的普及，未来的笔记本电脑将会更加的轻薄，不再需要非常强大的性能，这样机身的尺寸将会进一步的缩减，在便携性上将会更加出众，同时，将大量的计算过程通过网络交由云端处理，笔记本将会异常的纤薄。5G时代下，伴随着人工智能快速发展，笔记本电脑将会出现全新的交互形式。目前许多电脑都具有深度学习的能力，未来的电脑将会根据消费者的使用习惯，量身打造操作系统，同时电脑不再需要鼠标和键盘，两块纯屏幕将会取代这些输入设备，华硕推出的概念笔记本 Project Precog，已经采取这样的设计。全新的交互形式，红外摄像头，眼球追踪，语音控制等，都让笔记本电脑和用户有了全新的交互形式，提高用户的体验感。5G时代下，万物互联是未来的趋势，5G的发展使得 IoT成为未来的一个重要的发展方向。而万物互联的时代里，手机由于操作系统和交互上的局限性，笔记本电脑将会扮演更加重要的角色。
降本增效是企业抵抗内外部压力，求得生存和发展的主要保证，是企业增加利润的主要来源，是公司管理工作的重中之重。2022年下半年以来，公司总经理办公会多次强调公司要稳步“提高生产效率，提升产品良率”，采取调整管理架构、细化管理流程及优化考核方案等综合性举措强化内部管理，进一步提升公司效益。
为应对全球 NB市场的消费需求下滑的不利局面，公司新组建了消费电子 NON-NB事业部，在稳步提高 NB市场占有率的同时积极开拓新的服务领域，如伺服器、汽车电子等，充分利用公司的现有产能，提升公司产能利用率。为规避地缘政治摩擦导致的订单外移，公司拟在越南设立子公司，积极开拓海外市场。
2022年 10月，公司设立全资子公司安徽飞米新能源科技有限公司，从事新型太阳能电池、高效光伏组件的研发、生产、销售。新公司现已引入一批光伏领域资深的管理和技术人员，开始初步建立国内和国外的销售团队，积极开拓境内外市场。未来，公司将立足光伏组件，向上游拓展至新型太阳能电池片和生产线设备研发制造，下游拓展至光伏电站和储能；同时，加强与各高校的产学研合作，推动公司在光伏领域快速发展，形成公司新的利润增长点。
综上，公司综合毛利率 2022年度下降，主要系近两年大量投入固定资产，扩建产能，折旧快速增加，同时受笔记本消费终端需求下降的影响，公司产品销量下降，导致规模效应减弱，单位固定成本上升，主营业务毛利率同比下降。随着笔记本电脑行业预期逐渐回暖，公司产品销量上升，规模效应逐渐体现，以及公司采取的改善经营措施逐渐成效，公司预期毛利率将持续下滑的风险较低。
未来期间，受全球笔记本电脑出货量整体下降，对笔记本电脑结构件需求下降，中美贸易摩擦使部分品牌客户将订单移往东南亚、印度等其他国家和地区影响，公司营业收入存在持续下滑的风险。
公司销售的主要产品毛利率波动除受订单数量因素影响外，还受应用的终端品牌情况、客户的定制化需求程度影响；若未来承接的新品牌、新机型的产品订单毛利空间较小或现有品牌、机型的产品订单毛利空间下降，或者随着产品定制化涉及的技术工艺普嵌入外购的高成本触控板等电子件的比例大幅提升，都可能对公司销售的主要产品毛利率产生不利影响。因此，若未来宏观经济环境下行压力继续增大、行业竞争加剧造成笔记本电脑市场规模、产品销量及产品销售价格下滑或成本上升，将对公司综合毛利率产生负面影响。
（二）补充说明应收账款前五名客户的交易内容、账龄、坏账准备计提及期后回款情况、以及应收账款减值准备计提是否充分
1、2022年末公司应收账款前五名客户的交易内容、账龄、坏账准备计提情况 单位：万元
截至 2022年 12月 31日，公司对应收前五名客户的应收账款均在信用期内，未出现逾期。公司对应收账款前五名客户期后回款占期末应收账款比例合计为 90.74%，期后回款比例较高，未收回的部分尚在信用期内，未出现逾期，不存在大额回收风险。
同行业 A股上市公司按账龄组合形式计提坏账，其于 2022年度已披露坏账计提政策列示如下：
本公司与长盈精密公司 2022年度坏账计提比例差异较大，主要系业务类型结构存在差异，以及长盈精密公司单项计提坏账规模较大引起。长盈精密公司 2022年度业务收入中，与本公司业务类型相同的消费类电子精密结构件及模组业务类型收入占比为务收入占比分别为 27.91%、16.24%和 5.84%，业务类型较本公司多元化，不同业务类型中客户的信用期与预期信用损失率与本公司客户存在差异。另外，因其应收账款余额较大的客户中存在资金链断裂情形，如乐视等，长盈精密公司对期末应收账款余额按单项计提的坏账规模较大，单项计提坏账准备金额占单项余额的比例为 80.65%，占应收账款期末余额的比例为 1.23%，引起其整体应收账款坏账准备计提比例进一步提高。
综上，公司应收账款期后回款情况良好，未出现逾期情况；应收账款坏账计提政策、期末坏账计提比例与同行业可比公司对比不存在重大差异，应收账款坏账准备计提充分。
（三）结合笔记本电脑结构件业务订单持续下降情况，说明近两年大量投入固定资产的构成、使用年限、闲置状态、产能利用率、减值测试过程等情况，分析说明固定资产（特别是机器设备）是否存在减值迹象，减值准备计提是否充分
近两年公司为扩建产能，大量投入的固定资产主要为机器设备，2021年、2022年机器设备原值分别增加 16,253.67万元、14,190.48万元。
截至报告日，近两年新增的固定资产均处于正常使用中，未出现长期闲置情况，其中新增的主要机器设备情况如下：
近两年，公司不断投入机器设备扩建产能，2022年度产能较 2021年度增加，而 2022年度受笔记本电脑结构件业务订单下降影响，产能利用率从 2021年度的 68.50%下降至2022年度的 45.00%。
4、固定资产减值测试过程，固定资产（特别是机器设备）是否存在减值迹象，减值准备计提是否充分
公司于报告期末组织对固定资产盘点，对于无法满足使用条件的固定资产及时进行处置或报废，对正常使用的固定资产根据《企业会计准则第 8 号——资产减值》进行减值测试。具体说明如下：
资产负债表日，公司判断长期资产存在减值迹象的，按单项资产为基础计算并确认可收回金额，如果难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以资产所属的资产组确定资产组的可收回金额。资产组是能够独立产生现金流入的最小资产组合。可收回金额为资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者。处置费用包括与资产处置有关的法律费用、相关税费、搬运费以及为使资产达到可销售状态所发生的直接费用；资产预计未来现金流量的现值，按照资产在持续使用过程中和最终处置时所产生的预计未来现金流量，选择恰当的折现率对其进行折现后的金额加以确定。减值测试结果表明资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额计提减值准备并计入减值损失。资产减值损失一经确认，在以后期间不予转回。
（2）固定资产（特别是机器设备）是否存在减值迹象，减值准备计提是否充分 2022年 12月 31日，公司管理层判断，公司部分机器设备资产组存在以下明显减值迹象：设备产能利用率不足；产品毛利率水平较低且经营亏损。根据企业会计准则的规定，公司需要对上述存在减值迹象的资产组进行减值测试。公司聘请的中水致远资产评估有限公司对存在减值迹象的固定资产进行评估，并出具了中水致远评报字[2023]第 020238 号评估报告，根据评估结果确定资产的可收回金额，按照资产账面价值与可收回金额的差额计提相应的减值准备，2022 年公司对固定资产中机器设备计提减值准备370.71万元，减值准备计提充分。
经预计未来现金流量的现值评估后，于评估基准日 2022年 12月 31日，相关资产组的（包括房产建筑物类、设备类、无形资产-其他无形资产以及长期待摊费用）的预计未来现金流量的现值为 24,964.14万元，比账面价值 25,334.86万元，减值 370.71万元。半岛平台
根据《企业会计准则第 8号——资产减值》规定：资产组或者资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，应当确认相应的减值损失。减值损失金额应当先抵减分摊至资产组或者资产组组合中商誉的账面价值，再根据资产组或者资产组组合中除商誉之外的其他各项资产的账面价值所占比重，按比例抵减其他各项资产的账面价值。抵减后的各资产的账面价值不得低于以下三者之中最高者：该资产的公允价值减去处置费用后的净额（如可确定的）、该资产预计未来现金流量的现值（如可确定的）和零。
经对资产组中各资产进行分析，房产建筑物、无形资产-土地使用权、其他无形资产及长期待摊费用均未出现减值迹象，而设备类资产的预计产能利用率不足，出现减值迹象，故将减值金额全部分摊给设备类资产组，经分摊后设备类资产组预计未来现金流量的现值为 16,370.00万元。